1、交易是简单的，但是并不容易。如果你想要留在这个行业里，把希望扔出门口，聚焦在具体定式上，并且坚持你的止损。

2、当你进入日内交易，监视和你交易方向相反的 800 滴刻读数，寻找显示你犯错的迹象。这也许能让你在止损被击到之前就退出交易。

3、交易应该是让人厌倦的，就像工厂的工作。如果交易中有确定的事情，那就是寻找激动的人和冲动交易者，把他们的账户碾碎成停车计时器的零钱。

4、业余交易者停止寻找 “下一个伟大的技术指标”，并开始控制他们每笔交易上的风险，此时他们就转变成职业交易者。

5、你在交易其他交易者，而不是实际的股票或者期货合约。谁接了你交易的对手盘？是一个追逐行情的业余选手，还是一个耐心地守候了一天，就等着这次入市时机的职业交易者？你必须了解交易双方的心理和情绪。

6、要非常清楚你自己的情绪。不理性的行动是每个交易者的毁灭原因。如果你在对着你的电脑屏幕喊叫，哀求你的股票朝你的方向运动，你就必须问问自己：“这理性吗？” 轻松入市，轻松离场。坚持止损。不要喊叫。尖声喊叫的人应该站在你交易的对面。

7、小心你自己，如果你变得过于兴奋 —— 兴奋增大了风险，因为它遮蔽了判断。如果你感到极端兴奋，这可能意味着行情就要结束了。收紧你的止损，留神反转。

8、不要过度交易 —— 要耐心等待三到五次好交易。

9、如果你带着大赚一笔的念头进人交易，你就死定了。这种心态导致大多数被爆掉的账户。

10、不要关注资金。关注把交易执行好。如果你理性地进出交易，资金会自已照顾好自己。

11、如果你聚焦在资金上，你会努力把自己的愿望强加在市场之上，以期满足你在财务上的要求。这种情况只能有一个结局：你会把你所有的资金拱手让给那些集中注意力规避自己的风险，并放手让赢利的交易发展的交易者。

12、使风险最小化的最佳方法是不做交易。在东部时间上午 11:30 和下午 2:30 之间的清淡交易时段里尤其是这样。如果你的股票或者其他市场表现不佳，那就不要交易它们。就坐着观察它们，努力了解点什么。通过这样做，你在减小风险和保护资金上占据了主动。失败的交易者中存在的最普遍问题是，他们总是觉得自己必须身处交易之中。

13、根本没有必要每周交易五天。每周交易四天，你会在你实际交易的时间里更有锋芒。

14、拒绝去损害你的资金。这意味着坚守你的止损以及有时游离于市场之外。

15、保持放松。下达一笔交易并设定止损。如果你被止损出局，这意味着你在履行自己的职责。你在积极地保护着你的资金。职业交易者积极地接受着小额亏损。业余交易者求助于希望，有时甚至通过祈祷来挽救自己的交易。在生活中，希望是强大的和积极的。在交易中，求助于希望就像往你的皮肤上拨硫酸，你让它停留在那里的时间越长，情况就会变得越糟糕。

16、永远不要让日内交易变成隔夜交易。隔夜交易应该在人市前就计划成一笔隔夜交易。

17、保留赢利的交易，只要它们在朝你的方向前进。让市场在你的目标请你出局，或者以跟进止损把你清除出去。不要使用冲动的离场。每次离场都是根据特定的理由来执行的，而这些理由建立在经过明确界定的参数基础上。

18、不要过度重视你的交易。你越是过度重视一笔交易，当它的形势对你不利时，就会有越多的 “希望” 进入交易。记住，希望对于交易就像硫酸对于皮肤。

19、根本没有合理的理由在执行止损的问题上犹豫不决。再入市的差别只是佣金。

20、职业交易者接受亏损。犯了错误而不接受亏损将损害你对自己和能力的信心。如果你不能信任自己来坚持止损，你还可以相信谁呢？

21、在你接受亏损后，自然地忘记这笔交易，继续前进。为自己做一件好事，通过接受小额亏损，抓住一切机会来清醒自己的头脑。

22、一般来说，你应该永远不要让一个头寸朝不利于你的方向走出超过你账户资金的 2% 以上。很多定式，当你能够使用更大的止损时，效果表现得就更好。不要用一个点的止损交易 20 张电子盘迷你合约，而要用两个点的止损交易 10 张合约，或者用 4 个点的止损交易 5 张合约。金钱的损失完全一样，但是这些参数中的某一套会在特定的定式上比其他所有参数的效果更好。找出什么条件对你的定式效果最好，相应地调整你的参数。

23、通过 “钻研” 得到对市场方向的感觉。查看月线图表，然后是周线、日线、60 分钟、15 分钟和 5 分钟图表，来得到最佳的印象，掌握市场在短期内将要做什么。总是从较大的时间景框开始，然后向下钻研到较小的。

24、如果你在得到清晰的信号后仍然对进入交易建立头寸犹像不决，这表明你不信任你自己，并在内心深处感觉自己会让这笔交易从身边逃脱。简单地进入交易头寸并设置你的交易参数。交易者们每天都在头寸中亏损金钱，把它们限制在小规模。你需要的信心不在于你是否正确，你需要的信心是知道你每时每刻都以同样的方式执行你的定式，从不背离计划。你越是坚持你的参数，你就会拥有越多作为交易者的自信。

25、在亏损的头寸上摊平成本就像下沉的轮船蓄意地淹进更多水。这是可笑而愚蠢的。不要逗笑，也不要做傻瓜。

26、努力以全部规模立刻人市。如果你先建立了一半头寸，除非交易朝你的方向前进，否则不要对它增加规模和建立满仓规摸的头寸。

27、按响计数器，分批了结头寸。对前一半头寸使用中庸的、机械性的目标，给后一半头寸更多的空间来发展。

28、兴奋是你的自我和情绪已经达到一个水平的迹象，在这里它们遮蔽了你的判断。如果你不在交易中，不要在这种精神状态下进人新的交易。如果你在交易中，坚持你的参数并走远点。如果你处于已经穿越了你止损的亏损交易中，立即退出交易，离开市场。

29、你需要在股票突破之前持有它，然后在它突破之后把它卖给那些动量交易者。如果你在突破后买进，警惕职业交易者正在把他们的头寸转手给你，来试探趋势的力度。他们一般都会在突破点下方把股票买回来 —— 这一般都是你在突破后买进时设置止损的地方。使用这条信息从买进突破的业余文易者手里赚钱。

30、固守你的观点导致财务上的毁灭。当你发现自己通过说这样的话来使下跌合理化或正当化时，“他们只是在这里震出那些不坚定分子”，或者 “市场主力只是在这里暂停买进了”，那么你就是在固守你的观点了。不要吊在亏损的交易上。你永远都可以重新入市的。

31、不幸的是，纪律在你消灭一个交易账户前是不会被学习到的。除非你已经消灭了一个账户，你一般都认为这不会发生在自己身上。很明确，就是那个看法，让你坚守亏损的交易并且一路把它们合理化到最后。如果你发现自己说这样的话，“我在 EXDS 上的股票仍然是一项好的投资”，那么这就是你要重新考虑你交易生涯的时刻了。

32、每个月拿走你的交易利润，把它们固定在资金市场账户。这个行动帮助你端正你的态度，并提醒你，这是一项生意，而不是寻找激动战栗的地方。如果你需要激动，到迪斯尼世界去吧。

33、职业交易者在一笔交易上用他们资金中的很小比例金额来承担风险。业余交易者一般都用很大比例金额的资金在一笔交易上冒险。这种类型的情境产生出毁灭业余交易者账户的情绪。

34、职业交易者关注限制风险和保护资金。业余交易者关注每笔交易可以赚到多少钱。职业交易者总是从业余交易者那里把钱赚走。

35、在金融市场，英雄没有好下场。在亏损的头寸上摊平成本是一个 “英雄的举动”，那就类似超人吞下一匙氪气石来证明自己的英勇气概一样。股票市场和盲目的勇气没有关系。没有人给套在绝对高点或绝对低点的交易者颁发任何奖赏。等候一个定式，这和策略有关。不要做什么英雄。

36、交易者永远也不会相信他们会爆掉自己的账户。总是意识到你将会成为爆仓的候选者，如果你不坚持你的交易准则的话。

37、市场强化了坏习惯，如果以前你曾经固守亏损 20% 的交易，然后又能够平推离场，那你注定会有厄运。市场已经加强了一个坏习惯，下次你让股票跟你背道而驰 20%，你还会坚持，因为你已经被教诲。如果你有耐心，坚持足够长的时间，你可以平推离场。.

38、永远也不会在这个行业里成功的业余交易者的真正标志是，因为一笔坏交易的结果而不断地责怪每一件事，除了他自己。这包括但并不限于说类似下面的这些话：
分析员是骗子。
市场主力在猎捕止损。
我正在打电话，市场崩溃砸到我。
我的邻居给了我一条坏的提示。
留言板造成这个市场上涨又下跌。场内交易员在耍花招。
但是，职业交易者的标志，听起来像这样：
这是我的错，我建议的这个头寸对我的账户来说太大了。
这是我的错，我没有坚持自己的风险参数。
这是我的错，我让我的情绪掌握了交易。
这是我的错，我在交易里没有遵守纪律。
这是我的错，我知道持有这笔交易进入赢利公告期市有风险的，但是当我做这笔交易的时候，我没有完全理解这一点。
在这里，明显的区别在于责任的归属。对于业余者来说，和市场有关的每一件事情都 “超出他们的控制”。. 这不是合理的思维，其实只是表明那些人 —— 可能也是第一次 —— 他们必须面对自己的 “真我”，而不是他们在头脑中构建的完美自我或者理想化的自我。这也称作 “生活在虚幻之中”。人们可以一生中在他们自己的私人世界里四处飘荡。在那里他们是非常特别的，不可能犯错误。不幸的是，交易撕掉了这张面具，因为你不能抗拒你帐户里发生的事情。这也叫做 “面对现实”。对很多人来说，当他们开始交易时，他们一生中第一次突然面对现实。仅仅要看清世界的真实面目也需要一生的训练。对很多人来说，交易股票市场是他们在这个旅途中真正的第一步。很多人说交易者是天生的，不是造就的，不是这样的的。如果你选择了看到世界的本来面目，那么你明天就可以成功地开始交易。

39、业余交易者总是这样思考：“我这笔交易可以赚多少钱？” 职业交易者总是这样思考：“我这笔交易可能亏损多少？” 能控制自己风险的交易者从那些正想着自己将要购买红色宝马汽车的交易者手上把钱赚走。

40、有时候，交易者意识到没有人可以准确地告诉他们市场上接下来会发生什么，也意识到他们可能永远也不知道自己将会在一笔交易上赚到多少钱。因此，剩下唯一可以做的工作就是决定他们愿意承担多少风险，以查明自己是正确的还是错误的。交易成功的关键是关注有多少钱在承担风险，而不是你可以赚多少钱。

在交易者的征途中幸存下来

策略失败是因为交易者只经历几个连续的亏损交易，就会抛弃全部的系统，重新依靠自己的直觉。当交易者进人这种情况中以后，他们飞快地一头扎进下降的漩涡。人类的情绪让人们在绝对的高点买进，然后人类的情绪让人们在绝对的低点卖出，因为他们不断地由于贪婪而在高点买进，然后由于恐惧而在低点卖出。或者，在卖空的情况下，他们由于贪婪而在低点卖出，又由于恐惧而在高点回补买进。这是一个循环，一遍又一遍地发生着。这永远也不会停止。

金融市场天然地利用并且折磨着人类本性，特别是贪婪、希望和恐惧。关键是要记住，市场上最大的行情不是发生在交易者 “感觉想要买进” 的时候。它们发生是因为大群大群的交易者同时都被套牢并且被迫了结头寸。实际上，交易者不是在交易股票、期货或者期权，他们在交易其他交易者。赢利的交易者学会了认识自己交易对手的心理和情绪。一般交易者只理解交易的自己一方。出色的交易者理解交易双方正在发生的事情，并且知道怎样利用会伤害大多数交易者的形势。他们知道怎样利用人性弱点，因此他们能够像对待那么多的生肉一样，把大多数交易者碾进地里。实质上，赢利的交易者从亏损的交易者身上窃取钱财。

我和我的伙伴开玩笑说，金融市场就像 “诱惑的女神”。目标当然是要交易者发展出一种积业交易的心态，阻止他们向这些诱惑屈服。不是沦为市场潮起潮落的 “原因”，交易者需要跃过陷阱，这样让他们可以在通往赢利的道路，安全度过潮起潮落。

优秀的滑雪者很少为路线担心。他们只是前进，相信自己在遇到雪道的变化时，可以对它们作出反应。在交易上也是一样的道理：交易者必须对自己的技术有信心。这是交易者在开始一天的工作之前，调节正确精神状态的魅力 —— 它让交易者能够感觉像一名优秀的滑雪者，轻松自如地迎接下一个出乎预料的转弯。